6 Gjennomføring av strukturelle endringer

6.1 Bane NOR SF

Bane NOR SF ble formelt stiftet 5. februar 2016 med en foretakskapital på 100 000 kr. I januar 2017 overføres hoveddelen av Jernbaneverkets eiendeler og forpliktelser til foretaket, jf Lov om statsforetak §55. Enkelte eiendeler beholdes i staten v/ Jernbanedirektoratet, i hovedsak eiendeler som skal følge Jernbanemuseet og Jernbaneskolen.

Samtidig med delingen av eiendeler mellom direktorat og foretak, vil også de ansatte i de to nye organisasjonene formelt overføres fra Jernbaneverket.

Grunnlag for oppkapitalisert balanse

Foretakets balanse skal vise hva foretakets eiendeler og forpliktelser (gjeld) er verdt på overføringstidspunktet. Det vil være Samferdselsdepartementet som utarbeider og er ansvarlig for oppkapitalisert balanse på tidspunktet for tingsinnskuddet. Det er utarbeidet et forslag til foreløpig oppkapitalisert balanse.

Ved omdanningen må det foreligge en verdivurdering som dokumenterer at egenkapitalen er forsvarlig. Samferdselsdepartementet har i samråd med ekstern rådgiver gjennomført verdivurdering av eiendelene som skal overføres fra Jernbaneverket til foretaket. Verdivurderingene er gjort iht. i regnskapsloven og prinsipper for god regnskapsskikk.

Driftsmidler som overføres omfatter:

• Grunneiendommer

• Infrastruktur

• Bygninger

• Maskiner og transportmidler

• Driftsløsøre og IKT

Eiendelene i Jernbaneverket er spesialiserte og genererer i utgangspunktet ingen separat inntjening. For de fleste eiendelene eksisterer det heller ikke et fungerende annenhåndsmarked med referansepriser. De fleste eiendeler er derfor verdivurdert basert på en kostbasert tilnærming, noe som er vanlig ved verdsettelse av eiendeler i statsforetak der eierskapet er begrunnet i sektorpolitiske hensyn. Gjenanskaffelseskostnaden baseres på priser på gjenanskaffelsestidspunktet. Gjenanskaffelseskostnaden er deretter justert for slit, elde, evt annen verdiforringelse og teknisk utvikling.

Samferdselsdepartementet har sammen med ekstern rådgiver gjennomgått foreliggende grunnlagsmateriale og funnet at eiendelene og forpliktelsene kan oppføres i balansen med utgangspunkt i de angitte verdier.

Tallene som fremgår av forslag til oppkapitalisert balanse er foreløpige anslag med utgangspunkt i antatte verdier pr. omdanningspunktet og foreløpig verdivurdering. Før fastsettelse av den endelige balansen må det foretas en fullstendig regnskapsmessig avslutning og gjøres en oppdatert verdivurdering som også inkluderer avklaringer rundt balanseposter som ikke omfattes av leveringsforpliktelsen.

Innskudd i form av andre formuesposter enn penger kan ikke overføres til et høyere beløp enn det antas å kunne oppføres med i foretakets balanse. En bekreftelse fra revisor om at innskuddet ikke er verdsatt høyere, skal vedlegges protokollen. Det vises i denne sammenheng til statsforetakslovens § 14.

Egenkapital

I henhold til statsforetaksloven § 12 skal et statsforetak til enhver tid ha en egenkapital som er forsvarlig ut fra risikoen ved og omfanget av virksomheten i foretaket. Ved omdanning av deler av dagens Jernbaneverket overtar statsforetaket ansvar for virksomheten, herunder ansvaret for pensjonsforpliktelser mv i framtiden. Ved omdanningen forhøyes foretakskapitalen med et innskudd iht. statsforetaksloven § 14 som er forsvarlig ut fra risikoen ved og omfanget av virksomheten. Innskudd av eiendeler og forpliktelser vil alene ikke skape den nødvendige egenkapital, siden eiendelene i all hovedsak motsvares av en beregnet leveringsforpliktelse i balansen. Netto verdi av eiendelene overstiges av verdien av de samlede forpliktelsene. Det gjøres derfor et kontantinnskudd som både kompenserer for denne underdekningen og gir en tilstrekkelig foretakskapital. Kontantinnskuddet foreslås bevilget på kap. 1356 Bane NOR SF, ny post 73 kapitalinnskudd, med kr 6 416 MNOK. Bevilgningen dekkes inn ved tilsvarende reduksjon av kap. 1352 Jernbanedirektoratet, post 73 kjøp av infrastrukturtjenster – investeringer. Denne omdisponeringen er av teknisk karakter, og endrer ikke foretakets faktiske handlingsrom, aktivitetsnivå eller prioriteringer i 2017, siden samlet tilførsel av midler er uendret.

Samferdselsdepartementet vurderer at foretakskapitalen på 1 600 MNOK vil være tilstrekkelig på tidspunktet for gjennomføring av tingsinnskuddet og kontantinnskuddet i foretaket. Foretakskapitalen i foretaket vil øke ytterligere når eierskapet til ROM Eiendom formelt overføres i løpet av første halvår 2017.

Samferdselsdepartementet vil som eier til enhver tid vurdere foretakets egenkapital, for å følge opp kravet om forsvarlig egenkapital iht. statsforetaksloven. Som en konsekvens av at foretaket har sektorpolitiske målsettinger og ikke egen inntjening/resultat som formål, vil det ikke stilles krav til avkastning på egenkapitalen. Det vil derfor ikke bli tatt utbytte fra foretaket. Foretakets låneadgang er begrenset til driftskreditt fra staten. I Prop. 1 S (2016–2017) er det foreslått bevilget 150 mill. kroner på kap. 1356 Bane NOR SF, post 86 Driftskreditt. Driftskreditten er et kortsiktig lån med løpetid på inntil 12 måneder. Formålet med driftskreditten er å gi foretaket likviditet til å håndtere løpende utbetalinger. Det vises til nærmere omtale i Prop. 1 S (2016–2017).

Leveringsforpliktelse

Ved overføring av anleggsmidler fra staten til Bane NOR SF vil foretaket få betydelige balanseførte verdier knyttet til historisk infrastruktur.

Staten legger imidlertid klare føringer på anvendelsen av de anleggsmidler som overføres til Bane NOR SF gjennom tingsinnskuddet. Foretakets vedtekter slår klart fast at foretakets formål er jernbanevirksomhet. Eier vil forvente at mottatte anleggsmidler forvaltes til det beste for samfunnet, og i samsvar med de retningslinjer som vil gis for foretaket i leveranseavtalene. Både løpende fremtidige vederlag fra staten og tingsinnskuddet skal anvendes for å møte denne forpliktelsen, og dette er tydeliggjort i balansen gjennom en leveringsforpliktelse som tilsvarer virkelig verdi av eiendelene som skytes inn. Ved fremtidige av-/nedskrivninger av anleggsmidlene vil det gjøres en tilsvarende reduksjon (inntektsføring) av leveringsforpliktelsen. Dette innebærer en mest mulig ensartet regnskapsmessig håndtering av historiske anleggsmidler og nye anleggsmidler. Det er ikke definert en leveringsforpliktelse for grunneiendom som på overføringstidspunktet ikke er direkte nødvendig for jernbanedriften. Slik eiendom er i forslaget til oppkapitalisert balanse inkludert med en netto verdi på om lag 1 200 MNOK. Frem mot overføringstidspunktet arbeides det videre med avklaringer og detaljeringer rundt balanseposter som ikke omfattes av leveringsforpliktelsen.

Foretakets bedriftsøkonomiske resultat

Foretaket ventes å gå i tilnærmet bedriftsøkonomisk balanse. Resultatregnskapet, balansen og kontantstrømoppstillingen vil gi et uttrykk for den økonomiske stillingen til Bane NOR SF. Foretakets regnskap er ikke egnet til alene å utgjøre et informasjons- og beslutningsgrunnlag når nivået på bevilgninger til drift, vedlikehold, fornying og utbygging av jernbanen skal fastsettes framover. Politiske prioriteringer og mål om tilstandsnivået på jernbanen og utbygging av nye og eksisterende jernbanestrekninger vil fortsatt ligge til grunn, sammen med faglige analyser og andre relevante vurderinger.

Det bedriftsøkonomiske resultatet vil heller ikke alene være egnet til å vurdere hvor godt foretaket opererer. Det økonomiske resultatet må ses i sammenheng med de underliggende forhold, som vedlikeholdsetterslep, reduksjon i kapitalbinding, måloppnåelse ift sentrale resultatparametre m.v.

Forurensning og opprydding

Balansen omfatter ingen forpliktelser til dekning av forurensning og opprydning av grunn. Eventuelle forpliktelser som måtte avdekkes på et senere tidspunkt, og som skyldes jernbanesektorens tidligere virksomhet på området, vil bli dekket av Samferdselsdepartementet ved omdisponering innenfor departementets gjeldende budsjettrammer.

Pensjonsforpliktelse

De ansatte som overføres til statsforetaket, vil få videreført sitt medlemskap i SPK som en lukket ordning. Lukningstidspunktet er 1. januar 2018. De som ansettes i 2017 vil overføres til den nye pensjonsordningen fra 2018. Beregning av pensjonsforpliktelsen er foretatt av SPK. Siden endelig fordeling av ansatte mellom direktoratet og foretaket ennå ikke er foretatt, vil det måtte foretas en ny beregning på tidspunktet for overføringen. Eventuelle endringer i estimert pensjonsforpliktelse må innarbeides i den endelige balansen.

6.2 NSB

NSB AS har høsten 2016 opprettet to nye datterselskaper innenfor hhv rullende materiell og reiseplanlegging/billettering. Disse to selskapene vil, sammen med de eksisterende datterselskapene ROM Eiendom AS og Mantena AS, overføres til allerede opprettede mottagende selskaper innen de respektive områder. Overføringen av formell og reell råderett over selskapene vil søkes gjennomført tidlig i 2017.

Overføringen av eierskapet til ROM Eiendom fra NSB AS til Bane NOR SF innebærer at staten på transaksjonstidspunktet midlertidig får en betydelig direkte eierandel i et datterselskap under Bane NOR SF. Denne eierandelen (aksjene) overføres umiddelbart fra staten til Bane NOR SF som økt foretakskapital. Det foreslås derfor en utgiftsbevilgning på kap. 1356 Bane NOR SF, post 96 Foretakskapital og en tilsvarende inntektsbevilgning på kap. 4356 Bane NOR SF, post 96 Netto inntekter ved utskillelse av ROM Eiendom fra NSB AS. Samferdselsdepartementet vil utarbeide grunnlaget for posteringer i kapitalregnskapet, og vil overfor Finansdepartementet bekrefte den endelige fordeling av verdier for de statlig eide selskapene som omfattes av restruktureringen. Bevilgningen er oppført med antatt virkelig verdi av ROM Eiendom AS på utfisjoneringstidspunktet, 3 500 MNOK.